Владимир Андрюкин, директор по корпоративному страхованию брокера Mains, — о плюсах и минусах страхования ответственности директоров
Топ-менеджменту защитить свои интересы становится все сложнее и сложнее. Одной из мер защиты управляющего состава может стать страхование ответственности директоров.
В последнее время новостные ленты регулярно сообщают о возбуждении уголовных дел и других претензионных процессах в отношении руководителей российских компаний. Некоторые из них связаны с умышленными действиями, в частности хищением средств или мошенничеством, часть — с не осмотрительными действиями руководителей, которые привели к ущербу компании, государству или третьим лицам.
Одним из инструментов защиты себя может стать страхование ответственности директоров (D&O), покрытие по которому затрагивает сразу несколько плоскостей:
- Защита не только генерального директора. Вопреки расхожему мнению, договор страхования D&O не должен покрывать риски только одного руководителя. В лучшей практике, покрытие приобретается головной компанией, распространяет свое действие на все компании группы, включая вновь приобретаемые, и на все уровни руководителей, от начальника отдела до совета директоров. Уровень «проникновения» покрытия можно и нужно обсуждать со страховщиком до заключения договора страхования.
В дополнение, договор может покрывать и риски независимых директоров. Для них выделяется своя страховая сумма и это единственная должность, где перечисление конкретных ФИО необходимо.
- Защита в суде. То, ради чего и заключается договор страхования D&O — покрытие расходов на защиту в суде. Это расходы, связанные с привлечением юристов или целых юридических фирм, судебные расходы (кроме штрафов), расходы на расследование, привлечение консультантов.
Несмотря на то, что страховая не может по закону покрывать уголовные преступления, расходы по защите могут покрываться. Ровно до момента пока не вступит в силу постановление о признании подсудимого виновным. - Расходы по восстановлению деловой репутации. Восстановление честного имени требует не мало усилий и еще больше средств. В таких случаях обычно важно привлечение PR-специалистов или целых команд PR-агентств, публикации в СМИ, привлечение экспертов по имиджу, чтобы восстановить репутацию. Все это колоссальные расходы, которые могут быть покрыты страхованием.
- Покрытие внутрикорпоративных конфликтов. Претензии могут быть предъявлены и акционерам. Например, в связи с действиями руководства, компания может понести значительные убытки от падения продаж или необходимости ребрендинга. В этой связи акционеры будут иметь полное право взыскать ущерб с виновных лиц.
В данном случае, были бы покрыты, в том числе, и расходы по защите в гражданском иске и размер претензии, согласованной судом или мировым соглашением. К слову, сумма подобных требований в России в 2025 году превысила 32 млрд рублей, 51% из которых был удовлетворен судом.
Минусы полиса страхования ответственности директоров включают высокую стоимость, особенно для компаний из высокорисковых отраслей, наличие существенных исключений из покрытия (например, случаи умышленного правонарушения, грубой небрежности или мошенничества не компенсируются).
Также это ограниченный лимит выплат, который может не покрыть всю сумму предъявленных претензий, сложности с пониманием условий договора и риск неверного толкования степени защиты, возможность отказа в выплате при исках, связанных с экологическим ущербом, банкротством компании или внутрикорпоративными конфликтами, а также длительность судебных разбирательств, в ходе которых расходы хотя и могут покрываться полисом, но затягивают урегулирование ситуации.
Мы будем видеть рост числа и масштаба таких требований, ввиду изменений, введенных в 2025 году, а именно презумпция причинения убытков при конфликте интересов. Раньше компания должна была доказывать, что действия директора причинили ущерб. Теперь, если установлен конфликт интересов, убытки считаются доказанными автоматически, и руководитель сам должен доказывать, что его решения не навредили компании.
Выбор редакции
Публикации, которые получают больше внимания и попадают в Сюжеты РБК
Рекомендации партнеров: