Национальная ассоциация участников фондового рынка (НАУФОР) разместила на своем сайте Информационное письмо Банка России, касающееся требований к внутренним документам финорганизаций о признании лиц квалифицированными инвесторами. Документ направлен на повышение прозрачности процедуры и информированности участников рынка в связи с вступлением в силу Указания ЦБ № 7060-У.
Кто такие квалифицированные инвесторы?
Квалифицированные инвесторы — это юридические и физические лица, допущенные к операциям с высокорисковыми финансовыми инструментами (например, структурными облигациями, сложными деривативами). Процедура признания инвестора квалифицированным регулируется Федеральным законом "О рынке ценных бумаг", а новый документ Банка России детализирует требования к внутренним регламентам компаний, присваивающих такой статус.
- Физические лица, признанные квалифицированными инвесторами до 23 мая 2025 года, сохранят свой статус, но только в отношении тех инструментов, по которым он был присвоен.
- Новые кандидаты будут проходить более строгую проверку, включая подтверждение финансовой состоятельности и компетенций.
- Инвесторы смогут отказаться от статуса, подав заявление в организацию, которая его присвоила.
Цели инициативы Банка России
Цель инициативы — минимизировать риски недобросовестных практик и обеспечить единые стандарты проверки инвесторов. Это особенно важно для некредитных организаций (например, управляющих компаний, инвестиционных платформ), которые также могут присваивать статус квалифицированного инвестора.
Регулятор стремится усилить доверие инвесторов к рынку ценных бумаг, обеспечив единообразие и открытость процедуры признания квалифицированными инвесторами. Новые требования затронут как профессиональных участников рынка, так и организации, не являющиеся таковыми, но имеющие право присваивать соответствующий статус – статус квалинвестора.
Что потребуется от участников рынка?
Согласно письму Банка России, организации, признающие инвесторов квалифицированными, должны:
Разработать внутренний документ, включающий:
- Перечень документов, подтверждающих соответствие требованиям (например, данные о доходах, опыте сделок, размере активов).
- Формы уведомлений для инвесторов (в соответствии с п. 2.5 и 3.7 Указания № 7060-У).
Раскрывать информацию о внутренних правилах.
- Профессиональные участники рынка (брокеры, управляющие компании) обязаны публиковать документ в порядке, установленном Указанием Банка России № 6496-У.
- Некредитные организации (например, инвестиционные платформы) должны придерживаться аналогичных правил раскрытия.
Внедрение единых стандартов внутренних документов позволит минимизировать риски недобросовестных практик и повысит прозрачность процедуры признания квалифицированными инвесторами. Это важный шаг в развитии регулирования финансового рынка, направленный на защиту прав инвесторов и обеспечение стабильности отрасли.
Элеонора Ширинова
Специально для Информационного портала "Все о саморегулировании" (Все о СРО)
www.all-sro.ru